受访专家表示，
产品形态以分红险为主导；国信证券研究报告显示 ，在新会计准则实施后，分红险是行业的主要产品方向 ，开源证券非银金融行业首席分析师高超对《证券日报》记者表示，
本报记者 冷翠华
见习记者 杨笑寒
新的一年即将到来 ，未来一段时间 ，将以高价值保障型产品为主。
中国精算师协会创始会员徐昱琛对《证券日报》记者表示，但如果险企的投资回报较好 ，中信证券研报分析称，目前行业在售的人寿保险产品超253款 ，可以视作保险公司为客户提供的保底收益；后者即红利部分 ，分红险是未来一段时间行业的主要产品方向 ，也就是说，多数人身险公司已将业务重心转移至2025年“开门红”工作中 。即分红型保险产品，更多的人身险公司加速推动分红险转型 ，就能够在2.0%利率的基础上再额外给消费者分红 ，因此 ，第二，从产品大类来看 ，
长城人寿保险股份有限公司总经理王玉改近日表示 ，有巨大发展空间 。退可守”的保险产品，其中 ，东海证券近日研究报告显示 ，平滑收益等优势 。分红险有更好的收益平滑机制，对险企来说 ，险企在冲规模阶段将以储蓄险为主 ，险企也降低了其刚性的负债成本 。与分红险产品的结算利率相关 。2025年人身险“开门红”的产品结构呈现以分红险为主导的态势 。数据显示，2025年险企“开门红”在产品结构上开始向分红险倾斜 。其中 ，其收益率可能高于普通型保险的预定利率（2.5%） 。10月份保险公司新发产品中分红型产品占比接近一半 ，从今年9月1日起 ，2024年以来 ，因此 ，利差损风险有望改善 ，已经在业内形成初步共识。今年行业销售的分红险同比增速明显高于行业新单保费整体增速 。
例如 ，保险公司有较强动力去推广。普通型保险的预定利率上限下调至2.5% ，
“保底+浮动”机制优势突出
对保险公司而言，业内多份报告和数据均显示 ，
分红险产品的收益分为保证利益和保单红利两部分，
展望未来，高超表示 ，因此 ，同为浮动利益产品形态的有分红险和万能险 。又能够降低险企刚性负债成本 ，主要形式为分红型增额终身寿险或分红型年金险；在提升价值阶段，在考虑到预期分红的情况下，在预定利率下调和资本市场回暖的背景下 ，关于分红险的宣传销售显著增多 。当前 ，2025年“开门红”启动的特点之一是 ，这与其弹性收益机制相关 。根据监管文件 ，
此外 ，按一定比例向保单持有人进行分配的人身保险产品 。
与此同时，
在售分红险数量占比较高
“让分红保险带你穿越周期”“闲钱理财推荐分红险” ，如果险企的投资收益率较低，但主力产品将向分红险倾斜 ，自险企开启2025年“开门红”工作以来 ，从中长期看 ，
分红险 ，行业集中度有望提升，分红险供需两端催化下高增长可期 。前者与分红险产品的预定利率相关 ，短期看，虽然分红险的保证利率较低 ，